Годовая инфляция в республике продолжает замедляться. В октябре она практически соответствовала общероссийскому уровню и была ниже уровня СКФО. О ценах и потребительской корзине, о том, как Банк России влияет на уровень инфляции, а также о региональной специфике рассказал управляющий Отделением – Национальным Банком по Карачаево-Черкесской Республике Южного главного управления Центрального Банка Российской Федерации Дмитрий МЕЩЕРЯКОВ.
– По данным Росстата, в октябре годовая инфляция в Карачаево-Черкесской Республике составила 3,7%. Но многие наши читатели сомневаются, что эти цифры отражают реальную картину с ценами. По ощущениям, ежедневные расходы выросли значительнее. С чем это может быть связано?
– Многим действительно может показаться, что рост цен опережает официальную инфляцию. Здесь нужно рассмотреть несколько нюансов: во-первых, у каждой семьи, у каждого человека существует своя потребительская корзина. Другой момент касается временного интервала, в течение которого мы отслеживаем изменение этих цен. Но обо всем по порядку.

Годовая инфляция в республике продолжает замедляться. В октябре она практически соответствовала общероссийскому уровню и была ниже уровня СКФО. О ценах и потребительской корзине, о том, как Банк России влияет на уровень инфляции, а также о региональной специфике рассказал управляющий Отделением – Национальным Банком по Карачаево-Черкесской Республике Южного главного управления Центрального Банка Российской Федерации Дмитрий МЕЩЕРЯКОВ.
– По данным Росстата, в октябре годовая инфляция в Карачаево-Черкесской Республике составила 3,7%. Но многие наши читатели сомневаются, что эти цифры отражают реальную картину с ценами. По ощущениям, ежедневные расходы выросли значительнее. С чем это может быть связано?
– Многим действительно может показаться, что рост цен опережает официальную инфляцию. Здесь нужно рассмотреть несколько нюансов: во-первых, у каждой семьи, у каждого человека существует своя потребительская корзина. Другой момент касается временного интервала, в течение которого мы отслеживаем изменение этих цен. Но обо всем по порядку. Если мы говорим о потребительской корзине, например, у меня дочка очень любит апельсины и поглощает их в огромном количестве, естественно, супруга обращает внимание на стоимость апельсинов, и как она меняется с течением времени. Или, например, до недавнего времени, когда дети были еще совсем маленькими, мы много средств тратили на еду, игрушки, подгузники. Дети выросли, и мы не покупаем эти товары, потому что перестали в них нуждаться. Поэтому и цены на них не отслеживаем, в отличие от семей, в которых есть маленькие дети. С другой стороны, есть товары, которые мы приобретаем крайне редко, – это крупная бытовая техника, транспортные средства. Очевидно, что мы не следим за ценой таких товаров, а обращаем внимание в тот момент, когда хотим что-то приобрести. А теперь остановлюсь на временных интервалах, в течение которых мы отслеживаем цены. В большинстве случаев мы сопоставляем цены в течение недели, месяца или пары месяцев. При таком сравнении потребители могут наблюдать временный рост цен, связанный, например, с сезонностью некоторых товаров (например, ближе к зиме дорожают помидоры и огурцы). Это приводит к заметным колебаниям цен в течение года. Поэтому Банк России наблюдает за динамикой цен по отношению к аналогичному периоду прошлого года.
– Что в Карачаево-Черкесии в этом году подорожало больше всего и есть ли товары, цены на которые не растут или, наоборот, снижаются?
– В октябре в Карачаево-Черкесии существенно подешевела морковь. Еще раз подчеркну, мы здесь говорим о ценах в годовом выражении, то есть, сравнивая эти цены с аналогичными показателями прошлого года, можно сказать, что цена моркови уменьшилась на 17,6%. На четверть подешевело и газомоторное топливо – это стандартная тенденция, которая характерна для всей страны. Подешевели также зимние виды одежды и обуви, это связано в основном с проведением длительных акций торговыми сетями. При этом, по данным Росстата в КЧР, в октябре 2019 года в сравнении с октябрем 2018 года существенно подорожало пшено – в 1,9 раза. Это связано с тем, что до недавнего времени спрос на этот продукт был относительно небольшой, и организации, которые занимаются производством пшена, значительно сократили посевные площади. Естественно, сработал рыночный механизм – чем меньше предложений на рынке при аналогичном спросе, тем выше цена на данный продукт. Из наиболее популярных товаров в республике подорожала баранина – на 30,9%. Рост цен на этот продукт начался еще весной, он был обусловлен крупными экспортными поставками в Иран. Здесь нужно отметить, что в других субъектах СКФО по стоимости баранины наблюдалась примерно такая же тенденция, как и у нас в республике.
– Центральный банк РФ в СМИ неоднократно заявлял, что одна из его основных целей – поддержание инфляции в стране на уровне 4%. Почему был определен именно такой уровень?
– Эта цифра не случайна. Если бы мы поставили себе цель по инфляции, например, в районе 6-8% для всей корзины товаров, то по отдельным позициям рост цен мог превысить 10%. И это негативно сказалось бы в целом на инфляционных ожиданиях населения и предприятий. Как говорят специалисты, в такой ситуации существенно увеличивается риск инфляционной спирали, инфляционные ожидания фактически способствуют очередному скачку цен. С другой стороны, если инфляция будет стабильно ниже текущей цели, то по некоторым товарам может произойти устойчивое снижение цен, то есть дефляция. Но представьте себе ситуацию, когда цены постоянно снижаются. Будете ли вы покупать сегодня то, что завтра будет еще дешевле? Скорее всего нет. В результате люди меньше покупают, предприятия получают меньше выручки, откладываются инвестиции, снижаются зарплаты или начинаются сокращения. Доходы граждан снижаются и еще больше сокращают их потребительский спрос, процесс зацикливается, возникает дефляционная спираль.
Также Банк России ориентируется на инфляцию в странах – торговых партнерах. И в среднем за последние десятилетия в этих странах инфляция составляет тоже порядка 4%. Поэтому 4% – это оптимальный уровень инфляции для России. Он позволяет экономике развиваться и при этом защищает сбережения и доходы от возможного обесценивания.
– Каким образом Центральный банк влияет на инфляцию?
– Основным рычагом, с помощью которого Банк России оказывает влияние на инфляцию, является ключевая ставка. Говоря простым языком, ключевая ставка – это ставка, по которой ЦБ привлекает денежные средства кредитных организаций и по которой ЦБ практически кредитует банки. Процентную ставку, которую ЦБ определил в качестве ключевой, коммерческие банки используют уже как ориентир для определения своей процентной политики. Вместе с тем это существенный фактор, который определяет степень доступности финансовых ресурсов для граждан и бизнеса. Принимая решения по ключевой ставке, Банк России исходит из необходимости соблюдения баланса, как мы уже с вами сказали, в отношении инфляционных рисков и рисков для экономического роста. Немаловажное событие произошло совсем недавно, 25 октября Совет директоров Банка России принял решение о существенном снижении ключевой ставки – сразу на 0,5 процентных пункта до 6,5% годовых.
– Могут ли население и бизнес влиять на инфляцию?
– Я уже несколько раз упоминал термин «инфляционное ожидание». Собственно, через инфляционное ожидание как отдельный фактор, и происходит влияние, о котором вы говорите. Простые потребители, руководители организаций думают об ожидаемом уровне цен на те или иные товары, продукцию и услуги. Он учитывается производителями при выстраивании цен на их продукцию и на заработную плату работников, определении объемов производства и принятии решений о том, инвестировать средства в дальнейшем в развитие бизнеса или нет. Таким образом, поведение населения и бизнеса влияет на спрос и предложение и, в конечном счете, на уровень инфляции.
– Эксперты выражают обеспокоенность ростом потребительского кредитования в стране при том, что доходы населения в последние годы фактически не растут. А как обстоят дела в нашей республике с кредитованием населения?
– За январь-август текущего года объем кредитов, полученный населением Карачаево-Черкесии в банках, увеличился на 24% в годовом выражении. И сумма этих кредитов составила порядка 14 миллиардов рублей. Из этой суммы на долю ипотечных кредитов пришлось 2 млрд рублей. Опять же, обращаясь к статистике, можно сказать, что темп роста кредитования в республике замедлился, в январе-августе 2018 года в сравнении с аналогичным периодом 2017 года он составлял 42%.
Сейчас темпы роста потребительского кредитования не сбалансированы: рост кредитования заметно опережает рост доходов. Это ведет к тому, что все большая доля доходов идет на обслуживание кредитов и займов, то есть растет закредитованность населения. Банк России с октября текущего года сделал обязательным расчет показателя долговой нагрузки заемщика. И банки, и микрофинансовые организации при принятии решения о предоставлении кредитов на сумму более 10 тысяч рублей обязаны рассчитывать отношение среднемесячных платежей заемщика по всем кредитам и займам к его среднемесячному доходу. Если кредиты выдаются заемщикам с высоким показателем долговой нагрузки (более 50%), банки и микрофинансовые организации будут обязаны резервировать дополнительный запас капитала. Это будет стимулировать банки и микрофинансовые организации более ответственно подходить к кредитованию.